5%理財大作戰

5%理財大作戰

歲末年終，眼看著耶誕佳節來臨，想要帶著親朋好友慶祝一番，但滿街物價皆上揚，惟獨荷包裡的鈔票獨憔悴。此時此刻，你該怎麼辦呢？

想要對抗通貨膨脹，唯一的辦法是努力創造投資績效。因此，許多證券專家會急著告訴你：「來吧、來吧，還是多多買股票，多買基金抗通膨吧！」但，全球多頭市場在2008年，已經堂堂邁入第六個年頭了。這…，投資風險會不會很高啊？

是的，投資風險很高，但是，掌握正確的投資方法，問題就小多了。

什麼是正確的投資方法呢？我覺得是要先搞清楚自身的理財需求在哪裡，並根據自己的需求來設立目標。每個人有每個人不同的財務需求，所以茲不舉例，僅以2008年全體國人的共同目標為例，我打出「5%理財大作戰」方案，提供您參考。

2008年，在全球景氣多空不明朗情況下，我覺得上班族朋友只要設定一個最低標準—5%的投資理財目標就好。為了達到這個目標，你的投資方案就會明朗許多了。

等一等，為什麼是5%呢？

很簡單，因為假設08年的通貨膨脹率是3%，銀行定存利率是2%，如果你一整年的投資理財績效無法達到5%，基本上，你的資產就是縮水的，是被高物價給吃掉的。而且，假如你擔心市場風險，把錢鎖到銀行裡只領2%的利率，你的資產實際上還是倒退1%的（除非政府英明，能將物價平穩控制著）。

所以，5%是我們無論如何都要達成的投資目標。而只是為了安全站穩這個「小」目標，許多傻瓜又簡易的投資方法就會一一跳出來了。

以投資股票來說，為了安全達到目標，高股息概念股是一個可行的方案，因為07年的企業獲利狀況差不多都出來了，哪家過去配股配息信譽良好的績優公司，08年能有多少股利發放能力，大概都可推估一二。接下來，我們只要慎選一個好買點，緊握不放，基本上，5%就手到擒來了。

舉例來說，假如X公司預估能配出現金股利2元，以5%的報酬率倒推回去，此時X股只要股價在40元以下，我們就能輕鬆達到目標。所以，X股在40元以下就請考慮買進。股價降到30元時，投資報酬率已升到6.6%以上了，更為誘人。降到20元時，報酬率會再竄升到10%，真是美味可口。所以不管市場氣氛當時如何悲觀，都請忘掉大盤，大膽執行5%的理財方案。

這麼做的好處是什麼呢？5%其實只是一個最低標準，是運氣最壞時，股價跌跌不休時，我們只要持股不賣，都還能賺到08年該企業所配發出來現金，也賺到5%，所以已經足可以對抗通膨了。

運氣好時，X股股價會站上44元，我們一旦賣出，10%的投資報酬率就到手了。運氣再更好一點，X股漲到48元時，20%報酬率也輕易落袋。所以目標設低一點，有時反而比較能夠在不敗之地上，逐步蠶食鯨吞多頭市場的獲利績效。

因為我們無法確認08年是否持續是多頭市場，因此，防禦型投資策略會是我們的最好選擇，也會是--多數法人的共同想法，所以，重點來了，我認為績優股與價值型股票將會成為08年重要的投資思惟，因此，類似類股上漲20%的機率頗高，不貪心的人，反而大有利頭可嚐。

最後，我會強烈建議您以5%為低標，10%為中標，20%為高標。一旦投資理財達成中、高標目標區以後，就請毫不留戀的執行賣出動作。

為何如此呢？5%是前述抗通膨的基本動作，加上經濟成長率預估值5%，10%是穩定鏈結市場的標準利得。而你一旦能打敗10%的經濟體增長率（通膨+利率+經濟成長），已經要給你拍拍手了，如果能夠超越一倍，達到20%，真的該滿意退場了。

用一個不貪心的態度來面對2008年的投資市場，股票如此，基金亦然，我相信，四個5%的獲利目標（20%）將是輕而易舉的。加油！